Title: | El capital social en el riesgo crediticio |
Authors: | Urgilés Salinas, María Paz Oña Avendaño, Diego Fernando |
metadata.dc.contributor.advisor: | Sarmiento Jara, Juan Pablo |
metadata.dc.ucuenca.correspondencia: | mariapazurgiles@gmail.com diego.ona98@gmail.com |
metadata.dc.subject.other: | Finanzas |
Keywords: | Economía Mercados financieros Cooperativas de Ahorro y Crédito Riesgos crediticios |
metadata.dc.ucuenca.areaconocimientounescoamplio: | 53 Ciencias Económicas |
metadata.dc.ucuenca.areaconocimientounescodetallado: | 5303.01 Contabilidad Financiera |
metadata.dc.ucuenca.areaconocimientounescoespecifico: | 5304 Actividad Económica |
Issue Date: | 26-May-2022 |
metadata.dc.ucuenca.embargoend: | 24-May-2024 |
metadata.dc.format.extent: | 85 páginas |
Publisher: | Universidad de Cuenca |
metadata.dc.description.city: | Cuenca |
Series/Report no.: | TECO;878 |
metadata.dc.type: | bachelorThesis |
Abstract: | Asymmetric information, credit rationing, moral hazard, and adverse selection
characterize finance markets. In these situations, the borrower’s relational characteristics of
social capital are relevant for lenders and borrowers as they increase the possibility of
access to financing (generate financial inclusion), reducing default rate, and transaction cost
since they expand social capital information channels while increasing capacity to afford
obligations. This investigation analyses the relationship between social capital and credit
risk, suggesting that social capital reduces the probability and intensity of default, interaction
increased in times of the COVID-19 pandemic. The quantitative analysis of said behavior
uses data collected from “Cooperativa de Ahorro y Crédito Jardín Azuayo” (COACJA) from
Ecuador, where the Hurdle econometric model with negative binomial distribution is applied.
Results show that some variables generate social capital and variables resulting from such
social capital identified on an individual and contextual level, evidencing significant effects
to reduce the probability and intensity of default on different risk levels. Moreover, it is
observed that the effect of the variables higher education and trust between people
increases in the pandemic year |
Description: | En mercados financieros caracterizados por asimetría de información, racionamiento
del crédito, riego moral y selección adversa, las características relacionales de capital social
del prestatario son relevantes para prestamistas y prestatarios en tanto aumentan la
posibilidad para acceder a financiamiento (generan inclusión financiera), reducen la tasa de
incumplimiento y los costos de transacción pues amplían canales de información y
generaran capacidad para afrontar obligaciones. La investigación analiza la relación capital
social - riesgo de crédito, plantea que la presencia de capital social reduce la probabilidad
e intensidad del incumplimiento, interacción que se potencia con la pandemia del COVID19. El análisis cuantitativo del comportamiento indicado utiliza datos de la Cooperativa de
Ahorro y Crédito Jardín Azuayo (COACJA) del Ecuador, espacio en donde se aplica el
modelo econométrico de Hurdle con distribución binomial negativa. Los resultados
evidencian que existen variables generadoras y de resultado de capital social, identificadas
a nivel individual y contextual que evidencian efectos significativos para reducir la
probabilidad e intensidad del incumplimiento a diferentes niveles de riesgo, además se
observa que el efecto de las variables escolaridad superior y confianza entre personas
aumenta en el año de la pandemia |
metadata.dc.description.degree: | Economista |
URI: | http://dspace.ucuenca.edu.ec/handle/123456789/39005 |
Appears in Collections: | Tesis de Pregrado
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